Микрофинансовый сектор Казахстана демонстрирует устойчивый рост и значительное расширение в 2024–2025 годах. По данным Агентства РК по регулированию и развитию финансового рынка, к началу 2025 года в стране официально действовало 216 микрофинансовых организаций (МФО), обладающих лицензией на выдачу заемных средств. Совокупные активы сектора составили 1,71 трлн ₸, что значительно превышает показатель начала 2024 года (1,38 трлн ₸).
Ссудный портфель и структура задолженности
На 1 января 2025 года объем ссудного портфеля МФО составил 1,53 трлн ₸. Из них:
- 1,23 трлн ₸— это активные микрокредиты без просрочек;
- 0,3 трлн ₸— кредиты с просроченной задолженностью;
- около 0,1 трлн ₸— кредиты с просрочкой свыше трёх месяцев.
Это говорит о высоком спросе на услуги микрофинансовых компаний, но и о росте кредитных рисков в секторе.
Доходы, расходы и прибыль
Суммарный доход всех МФО Казахстана в 2024 году составил 727,6 млрд ₸— на 7% больше, чем годом ранее. Основной источник дохода — вознаграждение за пользование займами. Расходы сектора составили 613,6 млрд ₸, при этом корпоративный подоходный налог — 15 млрд ₸. Чистая прибыль составила 99 млрд ₸, что ниже уровня 2024 года (115 млрд ₸), в основном из-за роста операционных издержек.
Лидеры по активам
Среди крупнейших МФО по размеру активов:
- KMF — 336,3 млрд ₸;
- Тойота Файнаншл Сервисез Казахстан — 256,5 млрд ₸;
- MyCar Finance — 173,2 млрд ₸.
Компании активно развивают специализацию: KMF работает преимущественно с сельхозпредпринимателями, Тойота Файнаншл — с автокредитованием, MyCar Finance — с рынком новых и подержанных автомобилей.
Лидеры по чистой прибыли
По итогам 2024 года:
- Робокэш.кз — 14,47 млрд ₸;
- KMF — 11,03 млрд ₸;
- Тойота Файнаншл Сервисез Казахстан — 8,2 млрд ₸.
Цифровизация и онлайн-активность
Анализ веб-трафика показал, что лидером по числу визитов стал сайт creditbar.kz — свыше 1 млн визитов в месяц. При этом 94% трафика МФО приходится на смартфоны, что подчеркивает важность мобильной адаптации сайтов.
Половина пользователей приходит на сайты напрямую, что говорит о высокой узнаваемости брендов. Органический поиск и реферальные переходы остаются значимыми источниками привлечения клиентов.
Популярные бренды и способы получения займов
Наиболее часто запрашиваемым брендом в поисковых системах стал Займер, опережая ближайших конкурентов почти в 2,5 раза. Большинство заемщиков предпочитают получать средства на банковскую карту — это самый быстрый и удобный способ.
Заключение
Микрофинансовый рынок Казахстана продолжает расти, адаптируясь под потребности клиентов и технологические изменения. При этом рост просроченной задолженности и снижение прибыли — сигналы, требующие внимания регулятора и самих игроков рынка. Устойчивое развитие сектора возможно при сохранении баланса между доступностью займов и контролем рисков.
Для сравнения, в России микрофинансовый рынок также остаётся активным, несмотря на ужесточение регулирования. По данным Банка России, на начало 2025 года в стране действовало около 1800 микрофинансовых организаций, а совокупный портфель займов превышал 400 млрд рублей. В отличие от Казахстана, в России преобладают краткосрочные «займы до зарплаты» с высокими ставками. В последние годы регулятор активно ограничивает предельные процентные ставки и усиливает контроль за деятельностью МФО, что привело к сокращению их числа, но повысило прозрачность и защиту прав заёмщиков. При этом всё большую популярность приобретают сервисы, предлагающие быстрые онлайн-займы на карту — такие, как 1mbank.ru, где можно оформить выбрать займ на банковскую карту без визита в офис и получить деньги в течение нескольких минут.
Перспективы развития микрофинансового сектора в Казахстане напрямую связаны с внедрением цифровых технологий. Всё больше МФО инвестируют в автоматизацию процессов, использование искусственного интеллекта при скоринге клиентов и развитие мобильных приложений. Такие инновации позволяют ускорить выдачу займов, снизить операционные издержки и улучшить клиентский опыт. В ближайшие годы ожидается рост доли онлайн-займов, усиление конкуренции в цифровом сегменте и появление гибридных финансовых продуктов на стыке микрофинансирования и финтеха.
